КАК ПРОСЧИТАТЬ СТОИМОСТЬ ЛИЗИНГА
 

помогите пожалуйста разобраться с вопросом - как просчитать эффективную ставку по лизингу?
например, задачка типа: стоимость предмета лизинга 950 000, аванс 20% (190 000). лизинговая компания насчитывает 1 100 000 в итоге (с ндс). т.е. дает мне 760 000, а я отдаю 910 000. и как же определить ЭФФЕКТИВНУЮ СТАВКУ по этой сделке???

Re: СТОИМОСТЬ ЛИЗИНГА
 

а зачем Вам это?

Re: СТОИМОСТЬ ЛИЗИНГА
 

задание такое получил кстати срок лизинга здесь 13 месяцев

Re: СТОИМОСТЬ ЛИЗИНГА
 

В лизинге, в основном, применяют понятие "Удорожание".
Удорожание (в процентах) = (общая сумма выплат /стоимость предмета лизинга-1)/срок в годах*100%
В вашем случае: (1 100 000/950 000-1)/ 1,08*100%=14,6%

Re: СТОИМОСТЬ ЛИЗИНГА
 

если по существу, то для расчета внутренней эффективной ставки нужен, во-первых, график платежей (сроки/сумма), во-вторых, знание того, что включено в лизинговые платежи (налоги, страховка и т.п.)
при этом необходимо не забывать, что эффективную ставку по лизингу нельзя напрямую СРАВНИВАТЬ с иными эффективными ставками (например, по кредиту) ввиду того, что последствия использования сравниваемых схем финансирования могут быть различны (к примеру, применение ускоренной амортизации)
но вообще, я советую вам не забивать голову ерундой, ни к чему хорошему это не приведет... кроме удивления

Re: СТОИМОСТЬ ЛИЗИНГА
 

Согласен. Ничего путнего Вы от этой цифиры не получите... Вашей организации это сделка выгодна? Я бы от этого исходил..

Re: СТОИМОСТЬ ЛИЗИНГА
 

разложить график на составляющие конечно можно и вычислить совокупную ставку банковский процент + маржа также можно, но для этого нужен а) график, б) понимание того, что в него включено (например, налог на имущество, транспортный налог, страхование). полученный результат естественно не будет никак связан с т.н. "удорожанием"

Re: СТОИМОСТЬ ЛИЗИНГА
 

встретил следующий расчет: сумму финансирования разбиваем помесячно на выплаты, а проценты подгоняем под сумму лизинга по графику. подгонка идет с помощью изменения ставки процента. когда фактическая величина сравнивается с расчетами - ставка фиксируется - ее и принимают за эффективную. приблизительно но все таки

Re: СТОИМОСТЬ ЛИЗИНГА
 

А если выплаты неравномерно уменьшаются, или наоборот равномерны?
К примеру мне недавно пришло следующее предложение с рекордно низким уровнем удорожания (см. в вкладке).

А вообще советую в комплексе рассчитать за период сделки стоимость пользования имуществом, приобретенным в лизинг и сравнить с кредитной схемой финансирования. Вместе с налоговыми льготами.

Re: СТОИМОСТЬ ЛИЗИНГА
 

Тогда еще вопрос: как зная конкретные условия лизинговой и кредитной сделок рассчитать эффективность от экономии по налогам на имущество, прибыль, ндс. каков алгоритм расчета?

Re: СТОИМОСТЬ ЛИЗИНГА
 

На самом деле это достаточно бесполезное занятие. Нужно исходить из того потянет фирма или нет. Пока вы будете размышлять конкуренты купят и будут получать прибыль. Очень часто встречались финдиректора, которые пытались посчитать сколько зарабатывает лизинговая компания. Как итог они тянут время, потом звонок хозяину бизнеса - и все в авральном режиме приобретается без заумных расчетов.
Посчитать без графика то что вы просите - не реально.
Экономию можно посчитать исходя из того сколько вы экономите.
Грубо если стоимость договора 100 р, то на затраты вы отнесете 84,74 р.
15,26 р. - это НДС к зачету (мелочь а приятно)
если исходить из ставки налога на прибыль 24%, то 84,74 р. "вытесняют" налога на 20,3376 рубля. Если налог на имущество 2% и имущество амортизируется за год, то экономия (т.е все уплаченно в лизинговых платежах) составит 1 руб.
Еще есть несколько разных способов экономить. Это зависит от опыта и специализации лизинговой компании. Стоит также учитывать время и нервы сэкономленные при работе с лизингом. Зачастую это имеет определяющее значение для динамичного бизнеса.

Re: СТОИМОСТЬ ЛИЗИНГА
 

В принципе правильно. Можно еще дисконтировать лизинговые платежи и посчитать современную стоимость сделки. С учетом рассчитанной вами экономии

Re: СТОИМОСТЬ ЛИЗИНГА
 

Все это верно, но как тут можно считать экономию, когда в стоимость лизинга включается помимо маржи ещё и стоимость привлеченных средств? Не видел банки, которые кредитовали бы ЛК меньше чем за 12...